wpływ na klimat poprzez private equity

Włączenie wpływu na klimat do inwestycji

Ostatni raport Międzyrządowego Zespołu ds. Zmian Klimatu (IPCC) podkreślił to, co wszyscy możemy zaobserwować - że globalne ocieplenie jest realne i powoduje zmiany klimatyczne. Nasze wezwanie do działania w celu znalezienia rozwiązań poprzez inwestowanie w innowacyjne firmy musi obejmować ocenę wpływu na środowisko. Wierzymy, że kompleksowa integracja wpływu w procesie inwestycyjnym jest kluczowa dla rozwoju ram zarządzania wpływem private equity.

Uważamy, że ramy te powinny zaczynać się od "tezy inwestycyjnej i wpływu". Powinna ona skupiać się na właściwym zarządzaniu kapitałem finansowym w celu zwiększenia zysków oraz na pomiarze wyników kapitału ludzkiego i naturalnego w celu zapewnienia zrównoważonego rozwoju. Powinno to łagodzić zmiany klimatyczne poprzez promowanie transformacji energetycznej w kierunku gospodarki niskoemisyjnej i wspieranie adaptacji poprzez większą odporność gospodarczą społeczeństw dotkniętych zmianami klimatycznymi. Mogłoby to być szczególnie skuteczne w kontekście kapitału prywatnego, ponieważ inwestycje, kapitał i wiedza specjalistyczna są dostarczane przedsiębiorstwom na etapie wzrostu, które zajmują się tymi wyzwaniami. Takie ramy zarządzania wpływem oznaczałyby integrację wpływu na każdym etapie procesu inwestycyjnego:

1. Pozyskiwanie transakcji: inwestycje w klimat i cele związane z oddziaływaniem

Na etapie pozyskiwania transakcji teza o wpływie inwestycji byłaby dobrze opracowana, obejmując spójną narrację o wpływie i punkty danych dla każdej inwestycji. Systematyczna analiza pozwoliłaby określić konkretne wyzwania związane z kapitałem ludzkim i naturalnym, działania na poziomie przedsiębiorstwa i inwestora, które umożliwią postęp, a także wymierne efekty oddziaływania i wyniki wyższego rzędu, które są ukierunkowane na zwiększenie zysków skorygowanych o ryzyko. Systematyczna identyfikacja właściwych inwestycji docelowych może być oparta na SDGs, a nie na szerokim i czasami mylącym wachlarzu metryk ESG. Uważamy, że SDGs lepiej odzwierciedlają cele polityczne rządów światowych, a blisko 200 głów państw podpisało się pod tą agendą. Realizacja tych celów wymaga znacznego finansowania prywatnego, które z kolei może generować zyski ekonomiczne dla inwestorów.

2. Strukturyzacja transakcji: zobowiązania umowne

Poza typowymi środkami finansowymi i ograniczającymi ryzyko, inwestorzy mogą włączyć do dokumentów transakcyjnych środki pomiaru i zarządzania wpływem specyficznym dla danej transakcji. Na przykład umowa sprzedaży i kupna (SPA) może określać "warunki poprzedzające" i "warunki następujące po" zamknięciu transakcji.

https://www.kalkulator-walutowy.pl